Imaginez pouvoir prendre une position plus importante sur des actions sans payer immédiatement l’intégralité du prix d’achat. C’est exactement ce que permet l’effet de levier : il vous permet d’augmenter votre exposition au marché avec une somme plus réduite de votre propre argent. Mais cela fonctionne dans les deux sens : lorsque les rendements potentiels sont amplifiés, les pertes le sont tout autant lorsque les prix baissent. Avec le trading sur marge en particulier, les pertes peuvent dépasser votre investissement initial. Dans ce guide, vous découvrirez comment fonctionne l’effet de levier avec les actions, quels produits à effet de levier existent et quels risques vous devez connaître.
Explication : qu’il s’agisse de l’utilisation de la marge ou de produits dérivés à effet de levier, l’effet de levier amplifie proportionnellement vos profits comme vos pertes lors du trading d’actions, votre investissement en capital est la seule variable que vous contrôlez activement.
Exposition au marché accrue : les produits à effet de levier tels que les warrants, les futures ou les certificats vous permettent de prendre une position sur l’actif sous-jacent plus importante que ne le permettraient vos seuls fonds propres. Cela signifie aussi que tout mouvement défavorable du prix a un impact proportionnellement plus important sur votre capital.
Risque élevé, vitesse élevée : Avec certains produits à effet de levier, votre perte totale peut être limitée au capital investi. Avec le trading sur marge, toutefois, les pertes peuvent dépasser votre garantie si le marché évolue fortement contre votre position.
Pour les débutants : Trader des actions avec effet de levier demande de l’expérience. Des outils comme les ordres stop-loss et un dimensionnement prudent des positions peuvent aider à réduire certains risques, mais ils ne peuvent pas éliminer le risque de perte.
Explication simple : que sont l’effet de levier et le trading sur marge avec des actions ?
Un produit à effet de levier vous permet d’obtenir une exposition à une position de marché importante avec une somme plus réduite de votre propre argent. Vous apportez une partie de la valeur, tandis que le reste est financé par emprunt. En conséquence, tout mouvement de prix de l’actif sous-jacent a un effet plus important sur votre capital investi : les gains comme les pertes sont amplifiés.
Le trading d’actions à effet de levier peut attirer les investisseurs expérimentés qui recherchent une exposition accrue au marché. Toutefois, le risque augmente au même rythme que le potentiel de rendement : vous ne bénéficiez de l’effet de levier que si le prix évolue dans la direction prévue. Dans le cas contraire, les pertes peuvent s’accumuler tout aussi rapidement et, dans le cas du trading sur marge, dépasser votre investissement initial.
Une forme particulière de trading à effet de levier est le trading sur marge : vous empruntez pour acheter de véritables titres et n’apportez vous-même qu’une partie du prix d’achat. Votre capital investi et les titres que vous achetez servent de garantie pour l’emprunt. Dans le langage courant, l’effet de levier sur les actions est généralement associé à des produits dérivés tels que les warrants, les futures, les certificats knock-out ou les CFD, c’est-à-dire des contrats dans lesquels vous ne possédez pas réellement l’action elle-même. Avec le trading sur marge, en revanche, vous êtes le véritable propriétaire des actions, même si elles sont données en garantie jusqu’au remboursement du montant emprunté.
